معاملات الگوریتم در راستای توسعه ابزارهای مالی
به گفته مدیر توسعه بازار مشتقه بورس کالا، معاملات الگوریتم (Algorithmic trading) که از آن به عنوان معاملات پربسامد (high - frequency) نیز یاد می کنند، فرایند معامله گری در بازارهای حراج پیوسته از جمله معاملات بازار سهام و بازار معاملات مشتقه در بورس کالایی را تسهیل می کند.
به گزارش «پایگاه خبری بورس کالای ایران»، به نقل از سنا، علیرضا ناصرپور، مدیر توسعه بازار مشتقه بورس کالای ایران با اشاره به بستری که معاملات الگوریتم در بازار سرمایه به ویژه در حوزه مشتقه بورس بررسی الگوریتم های معاملاتی بورس کالا فراهم می کند، اظهار داشت: در حوزه مشتقه بورس کالا، معاملات به صورت پیوسته انجام می شود و با توجه به مزیت هایی مانند صرفه جویی در هزینه های اجرایی که معاملات الگوریتم ایجاد می کند، بهتر است معاملات در این بستر انجام شوند.
به گفته ناصرپور، افرادی که در این بازارها حضور دارند به خصوص نهادهای مالی، شرکت های حقوقی، برخی از صندوق های طلا یا صندوق های کالایی که جدیداً قصد ورود به این حوزه را دارند و همچنین بازارگردانان می توانند هم از نظر تکنیک های معاملاتی و هم به لحاظ صرفه جویی در هزینه های اجرایی، از بستری که معاملات الگوریتم به عنوان یک زیرساخت فراهم می کند، بهره ببرند و معاملات خود را انجام دهند.
مدیر توسعه بازار مشتقه بورس کالا، با اشاره به نحوه معاملات تا پیش از معاملات الگوریتم عنوان داشت: تا پیش از معاملات الگوریتم، معاملات از سوی معامله گر به صورت دستی وارد سیستم می شد. به عبارت دیگر، سفارشات خرید و فروش از طریق معامله گران به صورت دستی وارد سامانه معاملاتی می شد.
وی ادامه داد: در معاملات الگوریتم، این نرم افزارهای معاملاتی الگوریتمیک هستند که به گونه ای بررسی الگوریتم های معاملاتی بورس که با استراتژی هایی که تعریف شده اند، معاملات را انجام می دهند.
ناصرپور با اشاره به مزیت معاملات الگوریتم اظهار داشت: معاملات الگوریتمی هم سرعت عمل معاملات را بالا می برد و هم دقت آن را و در نهایت به توسعه ابزارها معاملاتی می انجامند. همچنین بررسی الگوریتم های معاملاتی بورس Algorithmic trading ، فرایند انجام معاملات با حجم بالا که عمدتا توسط نهادهای مالی مانند بازار گردانان و صندوق ها انجام می شود، را تسهیل می کند.
وی در ادامه سخنان خود، معاملات الگوریتم را ابزاری جهت توسعه ابزارهای مالی در بازار خواند و تصریح کرد: معاملات الگوریتمی حجم معاملات در بازار را افزایش می دهد که این خود سبب توسعه ابزارهای مالی می شود؛ همچنین افزون بر افزایش حجم معاملات، معاملات بررسی الگوریتم های معاملاتی بورس الگوریتمی دسترسی به بازار را تسهیل می کند و از هزینه های دسترسی به بازار می کاهند.
مدیر توسعه بازار مشتقه بورس کالا در پایان گفتگوی خود ضمن سپاس و قدردانی از سازمان بورس و اوراق بهادار گفت: اجرایی شدن معاملات الگوریتم، موضوعی بود که از مدت بررسی الگوریتم های معاملاتی بورس ها پیش مطالبه بازار سرمایه بود و اکنون با درایت سازمان بورس مجوز این معاملات به صورت اصولی صادر شده است.
این مقام مسوول خاطر نشان کرد: امید می رود با معاملات الگوریتم در آینده شاهد توسعه شرکت های نرم افزاری که در این حوزه ها فعالیت می کنند، باشیم و همچنین شاهد افزایش حجم و ارزش معاملات در بازارهای مشتقه و بازارهای دیگری که در حوزه حراج پیوسته فعالیت می کنند، باشیم.
یادآور می شود؛ روز گذشته معاون اجرایی سازمان بورس و اوراق بهادار در نامه ای به مدیرعامل بورس کالای ایران، انجام معاملات الگوریتمی و نیز معاملات پربسامد را بلامانع اعلام کرد.
معاملات الگوریتم در راستای توسعه ابزارهای مالی
به گفته مدیر توسعه بازار مشتقه بورس کالا، معاملات الگوریتم (Algorithmic trading) که از آن به عنوان معاملات پربسامد (high - frequency) نیز یاد می کنند، فرایند معامله گری در بازارهای حراج پیوسته از جمله معاملات بازار سهام و بازار معاملات مشتقه در بورس کالایی را تسهیل می کند.
به گزارش «پایگاه خبری بورس کالای ایران»، به نقل از سنا، علیرضا ناصرپور، مدیر توسعه بازار مشتقه بورس کالای ایران با اشاره به بستری که معاملات الگوریتم در بازار سرمایه به ویژه در حوزه مشتقه بورس کالا فراهم می کند، اظهار داشت: در حوزه مشتقه بورس کالا، معاملات به صورت پیوسته انجام می شود و با توجه به مزیت هایی مانند صرفه جویی در هزینه های اجرایی که معاملات الگوریتم ایجاد می کند، بهتر است معاملات در این بستر انجام شوند.
به گفته ناصرپور، افرادی که در این بازارها حضور دارند به خصوص نهادهای مالی، شرکت های حقوقی، برخی از صندوق های طلا یا صندوق های کالایی که جدیداً قصد ورود به این حوزه را دارند و همچنین بازارگردانان می توانند هم از نظر تکنیک های معاملاتی و هم به لحاظ صرفه جویی در هزینه های اجرایی، از بستری که معاملات الگوریتم به عنوان یک زیرساخت فراهم می کند، بهره ببرند و معاملات خود را انجام دهند.
مدیر توسعه بازار مشتقه بورس کالا، با اشاره به نحوه معاملات تا پیش از معاملات الگوریتم عنوان داشت: تا پیش از معاملات الگوریتم، معاملات از سوی معامله گر به صورت دستی وارد سیستم می شد. به عبارت دیگر، سفارشات خرید و فروش از طریق معامله گران به صورت دستی وارد سامانه معاملاتی می شد.
وی ادامه داد: در معاملات الگوریتم، این نرم افزارهای معاملاتی الگوریتمیک هستند که به گونه ای که با استراتژی هایی که تعریف شده اند، معاملات را انجام می دهند.
ناصرپور با اشاره به مزیت معاملات الگوریتم اظهار داشت: معاملات الگوریتمی هم سرعت عمل معاملات را بالا می برد و هم دقت آن را و در نهایت به توسعه ابزارها معاملاتی می انجامند. همچنین Algorithmic trading ، فرایند انجام معاملات با حجم بالا که عمدتا توسط نهادهای مالی مانند بازار گردانان و صندوق ها انجام می شود، را تسهیل می کند.
وی در ادامه سخنان خود، معاملات الگوریتم را ابزاری جهت توسعه ابزارهای مالی در بازار خواند و تصریح کرد: معاملات الگوریتمی حجم معاملات در بازار را افزایش می دهد که این خود سبب توسعه ابزارهای مالی می شود؛ همچنین افزون بر افزایش حجم معاملات، معاملات الگوریتمی دسترسی به بازار را تسهیل می کند و از هزینه های دسترسی به بازار می کاهند.
مدیر توسعه بازار مشتقه بورس کالا در پایان گفتگوی خود ضمن سپاس و قدردانی از سازمان بورس و اوراق بهادار گفت: اجرایی شدن معاملات الگوریتم، موضوعی بود که از مدت ها پیش مطالبه بازار سرمایه بود و اکنون با درایت سازمان بورس مجوز این معاملات به صورت اصولی صادر شده است.
این مقام مسوول خاطر نشان کرد: امید می رود با معاملات الگوریتم در آینده شاهد توسعه شرکت های نرم افزاری که در این حوزه ها فعالیت می کنند، باشیم و همچنین شاهد افزایش حجم و ارزش معاملات در بازارهای مشتقه و بازارهای دیگری که در حوزه حراج پیوسته فعالیت می کنند، باشیم.
یادآور می شود؛ روز گذشته معاون اجرایی سازمان بورس و اوراق بهادار در نامه ای به مدیرعامل بورس کالای ایران، انجام معاملات الگوریتمی و نیز معاملات پربسامد را بلامانع اعلام کرد.
منظور از معاملات الگوریتمی در بورس چیست؟
معاملات الگوریتمی که با نام الگو تریدینگ نیز نامیده می‌شود از زبان برنامه نویسی همراه با مجموعه دستور های تعریف شده به نام الگوریتم برای معاملات استفاده می‌کند.
در معاملات الگوریتمی مجموعه دستورالعمل‌های تعریف شده بر اساس زمان بندی، قیمت، کمیت یا هر مدل ریاضی است.
جدا از فرصت‌های سود برای معامله گر، الگو تریدینگ با رد کردن تاثیر احساسات انسانی بازار را بیشتر به طرف نقدینگی می‌برد و معاملات به روش اصولی انجام می‌پذیرد.
اگر بخواهیم به زبان ساده معاملات الگوریتمی را تعریف کنیم:
به هر نوع معامله خودکار اعم از اینکه پربسامد (High Frequency Trading) یا کم بسامد باشد معاملات الگوریتمی می‌گویند.
به عنوان مثال:
حد سود و ضرر یک الگوریتم، معاملاتی است که با رسیدن قیمت به اعداد خاصی، دستور خرید یا فروش خودکار را انجام می‌دهد.
معاملات الگوریتمی عمدتا توسط سرمایه گذاران نهادی و کارگزاران بزرگ برای کاهش هزینه های مربوط به تجارت مورد استفاده قرار می گیرد.
طبق تحقیقات، معاملات الگوریتمی به ویژه برای اندازه های بزرگ که ممکن است تا 10٪ از حجم کل بررسی الگوریتم های معاملاتی بورس معاملات را شامل شود، سودمند است.
به طور معمول سازندگان بازار از معاملات الگوریتمی برای ایجاد نقدینگی استفاده می کنند.
معاملات الگوریتمی همچنین امکان اجرای سریعتر و راحت سفارشات را فراهم می کند و آن را برای مبادلات جذاب می کند.
به نوبه خود، این بدان معنی است که معامله گران و سرمایه گذاران می توانند به سرعت سودهای حاصل از تغییرات اندک در قیمت را ثبت کنند.
معاملات الگوریتمی با استفاده از کدهای رایانه ای و تجزیه و تحلیل نمودار با توجه به پارامترهای تعیین شده مانند حرکات قیمت یا نوسانات، وارد معاملات می بررسی الگوریتم های معاملاتی بورس شوند.
هنگامی که شرایط فعلی بازار با معیارهای از پیش تعیین شده مطابقت دارد، الگوریتم های معاملاتی می توانند سفارش خرید یا فروش را از طرف شما انجام دهند.
معاملات الگوریتمی، تهدیدها و فرصتها
معاملات الگوریتمی، روشی برای اجرای سفارش ها با استفاده از دستورهای معاملاتی از پیش برنامه ریزی شده با استفاده از اطلاعاتی از قبیل زمانبندی، قیمت یا حجم معاملات است. این نوع از معاملات به این دلیل توسعه یافته اند تا از مزایای سرعت و پردازش اطلاعات ناشی از رایانه ها در مقایسه با افراد معامله گر بهره مند شوند. رایج ترین الگوریتم ها عبارتند از درصد حجم معاملات، قیمت میانگین موزون حجمی، قیمت میانگین موزون زمانی، و …. در واقع به جای انسان یک یا چند الگوریتم، در انتخاب و اعمال این سفارش‌ها (از جنبههای مختلف همانند زمانبندی، قیمت یا حجم آن) تصمیم میگیرند.
سابقه استفاده از رایانه برای ثبت سفارشات در بازارهای مالی به دهه ۷۰ میلادی و بورس نیویورک در ایالات متحده باز میگردد. معاملهگری از طریق رایانه ( با کمک برنامه های نرم افزاری) در خلال سالهای دهه هشتاد قرن گذشته میلادی توسعه بیشتری یافت و نهایتا در دهه ۹۰ همهگیر شد. این نوع معاملات به شکل گسترده توسط تامین سرمایه ها، صندوق های بازنشستگی، صندوق های سرمایه گذاری، و صندوق های پوششی که نیاز به اجرای تعداد زیادی سفارش یا انجام سفارش ها با سرعت بسیار بالا دارند که ممکن است از عهده معامله گران بشری خارج شود استفاده می شود. تحقیقی در سال ۲۰۱۶ نشان داد که بیش از ۸۰درصد از معاملات بازار فارکس توسط الگوریتم ها به جای انسان ها اجرا شده است.
معاملات الگوریتمی با عنوان سیستم های معاملاتی خودکار نیز شناخته می شوند. این سیستم ها دارای راهبردهای معاملاتی از قبیل معامله گری جعبه سیاه، و معامله گری کمی نیز می شوند که شدیدا به فرمول های ریاضی پیچیده و برنامه های رایانه ای سریع وابسته هستند. این قبیل سیستم ها، راهبردهایی شامل بازارسازی، دامنه سازی بین بازارها، آربیتراژ، سفته بازی در قالب روش هایی از قبیل دنبال کردن روند را به کار می گیرند. بخشی خیلی زیادی از این الگوریتم ها در گروه معاملات با بسامد بالا (HFT) قرار می گیرند، که با گردش بالا و نسبت های بالای سفارش به معاملات شناخته می شوند.
معاملات با بسامد بالا از رایانه هایی استفاده می کنند که برای انجام سفارش، بر مبنای اطلاعاتی که به شکل داده وارد می شود، قبل از اینکه بشر توان درک این اطلاعات را داشته باشد، تحلیل و اقدام به معامله می کند. معاملات الگوریتمی و معاملات با بسامد بالا، به تغییرات شدید در ریزساختارهای بازار سرمایه منتهی شده اند که هدف غایی آن افزایش نقدشوندگی بازار است.
معاملات الگوریتم در راستای توسعه ابزارهای مالی
مدیر توسعه بازار مشتقه بورس کالای ایران عنوان کرد؛
معاملات الگوریتم در راستای توسعه ابزارهای مالی
به گفته مدیر توسعه بازار مشتقه بورس کالا، معاملات الگوریتم (Algorithmic trading) که از آن به عنوان معاملات پربسامد (high - frequency) نیز یاد می کنند، فرایند معامله گری در بازارهای حراج پیوسته از جمله معاملات بازار سهام و بازار معاملات مشتقه در بورس کالایی را تسهیل می کند.
به گزارش «پایگاه خبری بورس کالای ایران»، به نقل از سنا، علیرضا ناصرپور، مدیر توسعه بازار مشتقه بورس کالای ایران با اشاره به بستری که معاملات الگوریتم در بازار سرمایه به ویژه در حوزه مشتقه بورس کالا فراهم می کند، اظهار داشت: در حوزه مشتقه بورس کالا، معاملات به صورت پیوسته انجام می شود و با توجه به مزیت هایی مانند صرفه جویی در هزینه های اجرایی که معاملات الگوریتم ایجاد می کند، بهتر است معاملات در این بستر انجام شوند.
به گفته ناصرپور، افرادی که در این بازارها حضور دارند به خصوص نهادهای مالی، شرکت های حقوقی، برخی از صندوق های طلا یا صندوق های کالایی که جدیداً قصد ورود به این حوزه را دارند و همچنین بازارگردانان می توانند هم از نظر تکنیک های معاملاتی و هم به لحاظ صرفه جویی در هزینه های اجرایی، از بستری که معاملات الگوریتم به عنوان یک زیرساخت فراهم می کند، بهره ببرند و معاملات خود را انجام دهند.
مدیر توسعه بازار مشتقه بورس کالا، با اشاره به نحوه معاملات تا پیش از معاملات الگوریتم عنوان داشت: تا پیش از معاملات الگوریتم، معاملات از سوی معامله گر به صورت دستی وارد سیستم می شد. به عبارت دیگر، سفارشات خرید و فروش از طریق معامله گران به صورت دستی وارد سامانه معاملاتی می شد.
وی ادامه داد: در معاملات الگوریتم، این نرم افزارهای معاملاتی الگوریتمیک هستند که به گونه ای که با استراتژی هایی که تعریف شده اند، معاملات را انجام می دهند.
ناصرپور با اشاره به مزیت معاملات الگوریتم اظهار داشت: معاملات الگوریتمی هم سرعت عمل معاملات را بالا می برد و هم دقت آن را و در نهایت به توسعه ابزارها معاملاتی می انجامند. همچنین Algorithmic trading ، فرایند انجام معاملات با حجم بالا که عمدتا توسط نهادهای مالی مانند بازار گردانان و صندوق ها انجام می شود، را تسهیل می کند.
وی در ادامه سخنان خود، معاملات الگوریتم را ابزاری جهت توسعه ابزارهای مالی در بازار خواند و تصریح کرد: معاملات الگوریتمی حجم معاملات در بازار را افزایش می دهد که این خود سبب توسعه ابزارهای مالی می شود؛ همچنین افزون بر افزایش حجم معاملات، معاملات الگوریتمی دسترسی به بازار را تسهیل می کند و از هزینه های دسترسی به بازار می کاهند.
مدیر توسعه بازار مشتقه بورس کالا در پایان گفتگوی خود ضمن سپاس و قدردانی از سازمان بورس و اوراق بهادار گفت: اجرایی شدن معاملات الگوریتم، موضوعی بود که از مدت ها پیش مطالبه بازار سرمایه بود و اکنون با درایت سازمان بورس مجوز این معاملات به صورت اصولی صادر شده است.
این مقام مسوول خاطر نشان کرد: امید می رود با معاملات الگوریتم در آینده شاهد توسعه شرکت های نرم افزاری که در این حوزه ها فعالیت می کنند، باشیم و همچنین شاهد افزایش حجم و ارزش معاملات در بازارهای مشتقه و بازارهای دیگری که در حوزه حراج پیوسته فعالیت می کنند، باشیم.
یادآور می شود؛ روز گذشته معاون اجرایی سازمان بورس و اوراق بهادار در نامه ای به مدیرعامل بورس کالای ایران، انجام معاملات الگوریتمی و نیز معاملات پربسامد را بلامانع اعلام کرد.
دیدگاه شما