چگونه در بورس سهام خرید و فروش کنیم؟

بورس 24 : اوراق اختیار فروش تبعی سبد سهام یا همان اوراق طرح بیمه پرتفوی سهام سازمان بورس (کمتر از ۱۰۰ میلیون تومان) از امروز شنبه ۲۱ آبان در نماد «سهام‌یار» آغاز و تا روز شنبه ۲۸ آبان ماه ادامه خواهد داشت. محمود گودرزی مدیر عامل شرکت بورس اوراق بهادار تهران درخصوص جزئیات این نماد و نحوه معاملات آن به بورس ۲۴ توضیحاتی داده است.

۱۶ نکته مهم در خرید و فروش سهام

سعیدپوراحمدی
اصول و نکات سرمایه‌گذاری در بازار سهام متعدد است، اما در مطلب وبگردی امروز به وبلاگ سرمایه‌گذار زدیم تا این موضوع را از نظر یکی از فعالان دنیای مجازی بررسی کنیم.

اصول و نکات سرمایه‌گذاری در بازار سهام متعدد است، اما در مطلب وبگردی امروز به وبلاگ سرمایه‌گذار زدیم تا این موضوع را از نظر یکی از فعالان دنیای مجازی بررسی کنیم. برای سرمایه‌گذاری در بازار سهام و بورس باید نکات زیادی را رعایت کنیم تا دچار ضرر و زیان نگردیم. موارد زیر از جمله آنها هستند که توجه به این نکات می‌تواند مفید بوده و ما را در رسیدن به اهدافمان یاری کند.

۱- انتخاب صنعت برتر: در میان صنایع مختلف، صنعتی را انتخاب کنیم که چشم‌انداز روشنی دارد. یعنی اولا در آینده بیشتر به آنها نیاز است. دوما کمتر قابل تکثیرند. سوما قابل واردات نیستند و کشورهایی که از نظر صنعت جلوتر از ما هستند بیشتر و ارزان‌تر و بهتر تولید نمی‌کنند. در واقع اگر قرار باشد مساله عضویت در WTO مطرح شود ما در آن صنایع مزیت داریم. ( فرضا در چگونه در بورس سهام خرید و فروش کنیم؟ مقابل صنعت ساختمان، خودرو، معدن، قند و شکر، سیمان، ریسندگی و بافندگی، کاغذ، چرم، فلزات اساسی، معدنی غیرفلزی، رایانه، دارویی، مواد غذایی، شیمیایی، نفتی، تجهیزات، شوینده و غیره بعضی نیاز به مصرف آنها کاهش می‌یابد، بعضی‌ها قابل تکثیرند، بعضی‌ها را دیگران بهتر و ارزان‌تر از ما تولید می‌کنند و در بعضی ما مزیت داریم).

۲- از میان صنایع برتر سبد سهام انتخاب چگونه در بورس سهام خرید و فروش کنیم؟ چگونه در بورس سهام خرید و فروش کنیم؟ ‌کنیم. سعی می‌کنیم در میان انواع صنعت،

۴ تا ۵ صنعت برتر را انتخاب کنیم و در هر کدام با خرید یک سهم ۲۰ تا ۲۵ درصد سرمایه مان را سرمایه‌گذاری کنیم تا ریسک سرمایه‌گذاری را پایین بیاوریم. (برای مثال در معدن یک سهم، در ساختمان یک سهم، در رایانه یک سهم، در پتروشیمی یک سهم و در دارویی یک سهم انتخاب می‌کنیم که اگر به هر دلیلی آن سهم دچار زیان شد یا نماد آن سهم در بورس بسته شد یا دچار صف فروش گشت و به نقدینگی نیازمند شدیم دچار مشکل نشدیم. اما چرا خرید چهار تا پنج سهم؟ برای اینکه اگر سرمایه را زیاد خرد و پراکنده کردیم، مدیریت کمتری اعمال می‌گردد و جمع کردن سرمایه مشکل می‌شود.

۳- انتخاب شرکت برتر در میان یک صنعت: پس از گزینش چهار یا پنج ردیف صنعت برتر، در داخل صنعت به سراغ شرکتی می‌رویم که میانگین بازدهی آن از بقیه بیشتر است و موارد بعدی ذیل را در نظر می‌گیریم.

۴- میزان نقد شوندگی سهم: سهمی را انتخاب می‌کنیم که میزان معاملات آن در روز زیاد است، زیاد می‌خرند و زیاد می‌فروشند، حجم معاملات شرکت، تعداد سهام معامله شده، دفعات معامله، تعداد خریدار، تعداد فروشنده، سوابق باز بودن نماد سهم و. اگر سهمی انتخاب کنیم که نقد شوندگی آن خوب نباشد موقع فروش سهم دچار مشکل می‌گردیم. بعضا هم ممکن است شش ماه نماد آن بسته باشد. نقد شوندگی سهم مثل رتبه کنکور است در بورس ما معمولا رتبه یک تا ۵۰ خوب و ۵۰ تا ۱۰۰ قابل قبول است و بالاتر از ۱۰۰ ضعیف. لازم به یاد آوری است که رتبه نقدشوندگی سهام ثابت نیست و در یک دوره سه تا شش ماهه ممکن است تغییر کند، بنابراین نیاز است مرتب اطلاعات مان را به روز نگه داریم.

۵- میزان سهام شناور آزاد سهم: میزان سهامی است که دست سهامداران خرد یا اصطلاحا دست مردم است. سهمی چگونه در بورس سهام خرید و فروش کنیم؟ را انتخاب می‌کنیم که میزان سهام شناور آزاد آن بالای ده پانزده درصد باشد البته سهامی هم که میزان شناور آزاد آن خیلی زیاد باشد خوب نیست و بهتر است که سهم دو سه سهامدار عمده داشته باشد. سهم بدون سهامدار عمده مثل تحصیلکرده بدون حمایت در جامعه ما است. بدون حمایت می‌ماند و در گرفتن قرارداد‌ها هم خیلی موفق نیست.

۶- P/E سهم: یعنی نسبت سود پیش‌بینی شده سالانه به قیمت روز سهم. مثلا اگر قیمت سهمی امروز ۱۰۰ تومان است و سود پیش‌بینی شده سالانه سهم ۲۵ تومان است، ۱۰۰ تقسیم بر ۲۵ می‌شود ۴، می‌گوییم P/E این سهم ۴ است. P/E در هر صنعتی با صنعت دیگر متفاوت است. P/E سهام داخل یک صنعت را با هم مقایسه می‌کنیم اگر همه فاکتورهای چند سهم درون یک صنعت با هم برابر بود سهمی را انتخاب می‌کنیم که P/E پایین‌تری دارد. ( P/E به ما می‌گوید که جو بازار از یک سهم به‌خصوص چه انتظاری دارد.) میزان بالای این نسبت می‌تواند نشان دهنده این واقعیت باشد که سهامداران به آینده سهم خوش بینند و باور دارند که پیشرفت قابل ملاحظه ای خواهد داشت چگونه در بورس سهام خرید و فروش کنیم؟ ضمن اینکه ریسک سهم نیز زیاد است. P/E پایین نشان دهنده این است که این سهم رشد خود را کرده است یا سهامداران به آینده سهم خیلی اعتقاد ندارند، ضمن اینکه ریسک این سهم زیاد نیست.

۷- میزان پرداخت سود نقدی سهم: هر شرکتی که پیشنهاد پرداخت سود نقدی بالاتری داشته باشد بهتر است. سعی کنید سهامی را انتخاب کنید که پیشنهاد پرداخت سود نقدی بالاتر از ۸۰درصد دارند. البته ممکن است سهمی برای ترغیب سهامداران پیشنهاد ۱۰۰درصد تقسیم سود نقدی را مطرح کند، ولی در مجمع به وعده‌های خود عمل نکنند باید به عملکرد گذشته سهم نیز در انجام وعده‌های خود توجه کنید.

۸- سرمایه شرکت: با توجه به شکل و موقعیت خاص بورس در کشور ما و دامنه نوسان و حجم مبنا سهام‌هایی که سرمایه کمتری دارند برای انتخاب مناسب‌ترند ضمن اینکه ریسک آنها بیشتر است.

۹- برنامه طرح و توسعه شرکت: آیا شرکت طرحی برای توسعه دارد یا خیر؟ مسلما انتخاب شرکتی که برنامه توسعه و افزایش تولید و تنوع در فعالیت دارد به جای شرکتی که پروژه جدید و طرحی برای آینده ندارد بهتر است. مخصوصا سرمایه‌گذاری که تصمیم به استمرار و ادامه سرمایه‌گذاری دارد حتما باید به این نکته توجه کند.

۱۰- ریسک سهم: ریسک به معنای دلهره و ترس سهامدار از زیان در سهم است. معمولا بعضی از شرکت‌ها به‌دلیل عملکرد مدیریتی خوب سوابق درخشانی برای خود به‌وجود آورده‌اند، این شرکت‌ها در قیمت سهم، در EPS یا پیش‌بینی سود سهم، در طرح‌های توسعه و افزایش سرمایه سهم و در تعدیل مثبت و یا منفی سهم صادقانه عمل کرده و عملکرد آنها به هدف دستکاری در قیمت سهم نیست و تمام تلاش خود را بکار می‌گیرند تا سهامداران دچار ضرر و زیان نگردند و اگر سوابق ده سال قبل آنها را مرور کنید رشد تدریجی بدون نوسان‌های شدید مثبت و منفی را می‌بینید و برعکس، بعضی شرکت‌ها که تعداد آنها در بورس ما کم هم نیست دستکاری در قیمت، اعلام EPS‌های غیر واقعی، تعدیل مثبت یا منفی‌های غیر واقعی به منظور متضرر ساختن سهامداران خرد و جمع کردن سهم و یا برعکس فروش سهم و فرار از سهم است. بنابر این در میان سهام‌های یک صنعت سهمی را انتخاب می‌کنیم که ریسک آن کم باشد.

۱۱- جوان بودن شرکت: صنایع و شرکت‌ها نیز همانند انسان مراحلی را طی می‌کنند این مراحل شامل تولد، رشد، بلوغ و کهنسالی است در میان یک صنعت نیز پتروشیمی را مثال بزنیم: سهم A با سرمایه کم و تاسیسات آن تازه نصب و راه اندازی شده فاز یک آن شروع بکار کرده و سود آن نیز زیاد نیست (P/E =۱۰). ، سهم B فاز دو و سه آن نیز تکمیل شده سرمایه آن چند برابر اولی است، ولی هنوز فاز چهار و پنج طرح و توسعه را دارد (P/E = ۹). سهم C طرح‌های آن تکمیل شده، ولی از عمر تاسیسات آن بیش از ۱۵ سال نگذشته و نیروی انسانی آن نیز در وضعیت میانسالی هستند (P/E = ۸). سهم D در مرحله کهنسالی است کارخانه کار می‌کند، جایی برای طرح و توسعه ندارد، سرمایه آن بسیار زیاد و تاسیسات آن نیز فرسوده شده است و نیروی انسانی آن نیز اکثریت در مرز بازنشستگی است (P/E = ۷). طبیعی است که اولویت در انتخاب و خرید سهم بترتیب A، B و در نهایت C و D است.

۱۲- میزان رشد سود پیش‌بینی شده سهم: شرکت‌هایی که EPS واقع بینانه اعلام می‌کنند و در طول سال به‌دلیل عملکرد مطلوب مرتب سود پیش‌بینی شده خود را تعدیل مثبت می‌دهند و بالا می‌برند برای سرمایه‌گذاری مناسب‌ترند. این موضوع را باید از سوابق شرکت‌ها متوجه شد.

۱۳- گزارش‌های دوره‌ای سهم: شرکت‌ها موظف به ارائه گزارش به‌موقع عملکرد خود در دوره‌های سه ماهه، شش ماهه، نه ماهه، و سالانه هستند. سهمی را انتخاب می‌کنیم که در گزارش خود پیش‌بینی سود خود را پر کرده باشد. برای مثال در گزارش دوره سه ماهه ۲۵درصد، شش ماهه ۵۰درصد، و در گزارش ۹ ماهه ۷۵درصد سود پیش‌بینی شده خود را پوشش داده باشد.

۱۴- کف قیمتی: هر سهمی را که مورد توجه قرار دهید یک سقف قیمتی دارد (حداکثر قیمت سهم) و یک کف قیمتی (حداقل قیمت سهم) به یک سهم حتما زمانی وارد می‌شویم که در وضعیت کف قیمتی است و این کف و سقف متناسب با زمان و وضعیت سهم و گزارش آن متغیر است و با تجربه به‌دست می‌آید.

۱۵- اخبار سیاسی و اقتصادی: همواره به اخبار سیاسی اقتصادی داخلی و خارجی توجه داشته باشید. ممکن است گوش دادن به اخبار یا مطالعه روزنامه‌های اقتصادی وقت شما را بگیرد، اما کمک بزرگی به شما خواهد کرد تا بتوانید در برخی موارد روند بازار را پیش‌بینی کنید و همین‌طور صنایع خاصی را مورد توجه قرار دهید.

۱۶- مشورت گرفتن از افراد آگاه، با تجربه و قابل اطمینان: چون بازار به آن اندازه ساده نیست که متاثر از یک یا چند عامل ساده باشد بلکه عوامل مختلف و متعدد و بعضا پیچیده و غیرقابل پیش‌بینی وجود دارند که علاوه بر آن که خودشان به تنهایی یک فاکتور تاثیر‌گذارند، تعامل آنها با یکدیگر نیز نتایج متفاوتی را باعث می‌شود، سعی کنید فقط از افراد آگاه، با تجربه و قابل اطمینان مشورت بگیرید و از افراد کم تجربه، بی‌اطلاع، یا سودجو مشورت نکنید چرا که آنان استراتژی و اهداف و منافع خود را دنبال می‌نمایند و شما را به آن سو می‌کشانند. مشورت دادن آنان نیز ولو به غلط و در جهت زیان شما تاثیر‌گذار خواهد بود. سعی کنید در نهایت خودتان تصمیم بگیرید و کسی را مقصر زیان خود قلمداد نکنید.

منبع: وبلاگ سرمایه‌‌گذار

* درج مطالب «گشتی‌ در وب» صرفا به منظور انعکاس نظرات سرمایه‌گذاران فعال در دنیای مجازی انجام می‌شود و مفاد آن لزوما مورد تایید روزنامه دنیای‌اقتصاد نیست.

نحوه خرید و فروش سهام در بازار سرمایه

فرآیند خرید و فروش در بازار سرمایه یک مکانیزم حراج پیوسته است و در آن اولویت با کسی است که قیمت مناسب تری دهد.

شما برای انجام معامله از روز شنبه تا چهارشنبه بین ساعت 8.5 تا 12.5 ظهر می‌توانید سفارش خرید یا فروش خود را در بازه قیمتی مجاز آن روز در سامانه معاملاتی خودتان ثبت نمایید، دامنه نوسان مجاز قیمتی اکثر شرکتهای بورسی و فرابورسی روزانه 5درصد است، عبارتی ماکسیمم قیمت امروز سهم می‌تواند 5درصد نصبت به قیمت دیروز افزایش داشته باشد و مینیمم قیمت امروز سهم می‌تواند 5درصد نسبت به قیمت دیروز سهم کاهش داشته باشد.

اولویت خرید همواره با کسی است که قیمت بالاتری داده باشد و در آن قیمت نیز زودتر درخواست خود را ثبت نماید و اولویت فروش نیز کاملا برعکس خرید می‌باشد.

زمانی که قیمت فروشنده و قیمت خریدار در سامانه معاملاتی دقیقا مشابه هم گردد معامله صورت می‌گردد و در زمان معامله نیز در کسری از ثانیه کلیه فرایندهای مالی و معاملاتی انجام می‌گردد.

فروش سهام چرا و چگونه؟

فروش سهام اگر به اندازه خرید سهام مهم نباشد کمتر از آن اهمیت ندارد. بنابراین اینکه بدانید چه زمانی و در کدام صنعت باید سهام خود را با چه قیمتی به فروش برسانید خود یک هنر به شمار می‌رود. الف بورس همیشه دغدغه مند فعالیت‌های بورسی مردم عادی بوده است. چراکه افرادی که تازه وارد این بازار می‌شوند؛ اطلاعات کافی از آن ندارند. به همین دلیل افراد صاحب کمال در این حوزه ماشه را به روی تازه کاران می‌کشند. از این جهت است که ما اقدام به تولید مقالات آموزشی بورس کرده ایم. شما نیز می‌توانید با مطالعه مقالاتی همچون تحلیل بین بازاری چیست؟ ، انواع مجامع بورسی و هرآنچه باید بدانید، آموزش معاملات آتی سکه و سهام، آموزش معاملات آتی سهام و سکه و… خود را در این بازار نجات دهید.

نکات طلائی فروش سهام در بازار بورس

در هر معامله‌‌ای اشتباه ممکن است. در واقع در هر کاری اشتباه ممکن است. به هر حال ما انسان و خطاکار هستیم. فعالین امروز بورس علاوه بر اینکه به دنبال این هستند که اشتباهات خود را در این بازار به حداقل برسانند؛ به دنبال این هم هستند که زیان خود را به حداقل برسانند. به این معنی که اگر زیان کمتر باشد بهتر است. در ادامه در این باره بیشتر خواهیم گفت.

جلوی زیان را گرفتن خود سود است

یک معامله گر و سهام دار خوب باید بداند که اگر زیان کرد ایرادی ندارد اما اگر این زیان دارای ثبات باشد باید به آن معامله شک و از آن خارج شد. در واقع می‌توان گفت تمام سهام داران زیان کردن را تجربه کرده‌‌اند اما سهام داری از دیگران برتر است که زیان خود را به حداقل رسانده باشد. موفقیت در بورس المان‌های متفاوتی را می‌طلبد اما مهم‌ترین این المان‌ها انتخاب سهام برنده است. اما آیا جلوگیری از زیان در این المان‌ها جایی دارد؟ صددرصد بله. اگر اهمیت جلوگیری از زیان بیشتر از انتخاب سهام برنده نباشد کمتر از آن نیست.
اما چه چیزی می‌تواند ما را از زیان‌های سنگین دور نگه دارد؟ سوال خوبی است. یک استراتژی مدون، ساده و قابل اجرا می‌تواند بهترین ایده برای جلوگیری از زیان باشد. توجه داشته باشید که این استراتژی باید به شکل مستمر دنبال شود.

چه زمان باید جلوی زیان را گرفت؟

زمان در تمام بخش‌های آموزش بورس از اهمیت ویژه‌‌ای برخوردار است. به چگونه در بورس سهام خرید و فروش کنیم؟ شکلی که در صورتی که تمام شاخص‌ها را درست اندازه گرفته و کارتان را درست انجام داده باشید؛ اما زمان خوبی را انتخاب نکرده باشید؛ تمام تلاش‌هایتان به هدر می‌رود. بنابراین اینکه بدانید چه زمانی ممکن است زیان زیادی در انتظارتان باشد از اهمیت ویژه‌‌ای برخوردار است.

هیچ سرمایه گذاری همیشه درست انتخاب نمی‌کند. اما اگر یک سرمایه گذار از هر ده انتخاب چهار بار سهام درست خریداری کرده باشد؛ همچنین آن را به درستی به فروش رسانده باشد؛ می‌گویند وی یک سرمایه گذار موفق است. اما بسیاری از افراد می‌دانند کدام سهام را خریداری کنند اما نمی‌دانند آن را چه زمانی به فروش برسانند.

سود و زیان در فروش سهام

توجه داشته باشید که روند منفی جزء لاینفک بازار بورس است. بنابراین اگر سهام داری متوجه شد سیگنال ضرر ارسال شده است؛ باید بدون اینکه درگیر غرورر و اعتماد به نفس بیش از اندازه شود؛ سهام را بدون فوت وقت به فروش برساند. توجه داشته باشید که جلوی ضرر را هر وقت بگیرید منفعت است!

با زیان گیری به سهام دار برنده بودن ادامه دهید

یکی از رایج‌ترین اشتباهات در بازار بورس ایران این است که سهام داران به زیان باور ندارند. شاید هم غرور و اعتماد به نفس بیش از اندازه جلوی چشمانشان را گرفته است. به همین سبب بسیاری از آن‌ها زمانی که سهام زیان می‌دهد؛ صبر می‌کنند تا روند بازار تغییر کند. به مثال زیر توجه کنید.

شما یک سهام دار هستید که سهامی به مبلغ ده میلیون تومان خریداری کرده اید. این سهام ده درصد زیان داده و ارزش سهام شما اکنون ۹ میلیون تومان است. یک سهام دار برنده اجازه نمی‌دهد بیشتر از این زیان داشته باشد. در این زمان اقدام به فروش سهام خود می‌کند. اما سهام داری که صبر می‌کند تا روند دوباره به نفع او تغییر کند منتظر می‌ماند. این کار باعث می‌شود زمان از دست او بروند و این چگونه در بورس سهام خرید و فروش کنیم؟ یعنی بزرگترین زیان ممکن. چراکه در بازار بورس نیز زمان همانند طلاست و باید به درستی از آن استفاده کرد.

نکته مهم این است که زمانی که از ۵۰ یا ۶۰ درصد سود صحبت می‌کنیم؛ این میزان بازدهی را در یک بازه زمانی مشخص تعریف می‌کنیم. برای مثال فرض کنید شرکت‌های الف و ب هر دو سود داده اند. میزان سود هر دو شرکت ۳۰ درصد بوده است. اما بازه زمانی این سوددهی متفاوت است. با توجه به یکسان نبودن بازه زمانی، نمی‌توان آینده آن دو را محاسبه کرد. آن هم به این دلیل است که ممکن است شرکت الف در یک سال این میزان سود بدهد در حالی که شرکت ب تنها در دو هفته این سوددهی را داشته است.

بنابراین

با توجه به بند بالا می‌توان گفت سرمایه گذاری از دیگران برتر است که در مدت کوتاه‌تری بازدهی بیشتری داشته باشد. به عبارت دیگر سهام داری برتر است که در زمان کم سود بیشتری از یک سهام به دست آورده باشد. لذا زمانی که می‌بینیم جو بازار برخلاف یک سهم است؛ بهتر است آن را به فروش رسانده سهم بهتر دیگری بخریم. زمانی هم که جو بازار به سمت سوددهی سهم الف بازگشت؛ دوباره آن سهم را خریداری کنیم.

قانون هشت فروش سهام درصد مهم است

به بازدهی سهام خود نگاه کنید. اگر حتی نزدیک به هشت درصد ضرر کرده‌‌اید؛ سهام را به فروش برسانید. البته توجه داشته باشید که عدد هشت تنها حاصل تجربه است و دلیل علمی ندارد. هشت درصد زیان باید نسبت به خرید اولیه شما اندازه گیری شود. دلیل انتخاب عدد هشت هم به این دلیل بوده است که در هر دو تحلیل تکنیکی و بنیادی که انجام دهید؛ به ندرت سهمی که درست انتخاب شده باشد بیشتر از هشت درصد زیان را تجربه می‌کند.

مهم‌ترین نکته‌‌ای که در قانون هشت درصد باید به آن توجه کنید این است که این قانون هیچ استثنایی ندارد. بنابراین خود را درگیر این نکنید که سهام فوق درست انتخاب شده و باید با زیان بیشتر نیز ادامه داد. در این صورت شما دچار غرور شده‌‌اید و بازی را به دیگر سرمایه گذاران می‌بازید.
توجه داشته باشید سهامی که در زمان کم با افت قیمت شدید مواجه می‌شود؛ به این معنی است که انتظارات سهام داران را برآورده نکرده است. زمانی که این سهام بخواهد به جایگاه اولیه خود برسد باید شاخ غول را بشکند. هرچه هم که این افت ارزش سهام بیشتر باشد؛ بازگشت به جایگاه اولیه سخت‌تر و زمان بر‌تر خواهد بود.

توجه داشته باشید که در دنیای واقعی می‌توان استثنا‌هایی برای قانون هشت درصد یافت. اما رعایت این قانون یکی از بهترین اصولی است که می‌تواند شما را در زیان‌های بیشتر از هشت درصد بیمه کند. از دیگر مزایای این قانون این است که بیش از نیمی از مشکلاتی که ممکن است در زمان فروش برایتان ایجاد شود را حل می‌کند. همین است که بهترین قانون بورس قانون هشت درصد است!

نکته اصلی قانون هشت درصد برای فروش سهام

نکته اصلی این قانون این است که قانون هشت درصد تنها برای زیان نسبت به قیمت خرید صادق است. بنابراین اگر سهام شما در مجموع رشد مثلا سی درصدی داشت؛ اگر هشت درصد از سی درصد آن کاسته شد؛ منظور نیست. توجه کنید که اگر سهام هشت درصد افت نسبت به قیمت خرید پیدا کرده بود شما حتما باید آن را به فروش برسانید.

دوران پساخرید سهام از اهمیت فوق العاده‌‌ای برخوردار است. چراکه این زمان است که به شما نشان می‌دهد سهام درستی انتخاب کرده‌‌اید یا خیر. بنابراین توجه داشته باشید که برسی صنعت، بازار و خود سهام در این دوران بسیار مهم است. برای مثال فرض کنید که بازار را تحلیل کرده و متوجه شده‌‌اید از رشد خوبی برخوردار است. در این زمان سهام خود را برسی می‌کنید و متوجه می‌شوید در جای اول خود باقی مانده است. این مورد می‌تواند یک هشدار برای شما باشد. توجه داشته باشید که اگر سهام شما به نسبت بازار رشد کمی داشته باشد؛ بازهم باید مورد برسی قرار گیرد.
نکته مهمی که در دوران پسا خرید سهام باید به آن توجه کنید این است که برخی سهام‌ها از همه نظر شما را وسوسه می‌کنند. این سهام‌ها بعد از برسی‌ها ممکن است بسیار عالی باشند و شما آن‌ها را خریده باشید. اما تعداد زیادی از آن‌ها هستند که نوسانات زیادی دارند. به همین منظور بهتر است نوسان گیری در این دوران نیز انجام شود.

فروش سهام سودده

توجه داشته باشید که اگر می‌خواهید در بازار سهام به سود حداکثری برسید؛ باید سهامی که سود می‌دهد را نیز در زمان درستی به فروش برسانید. این قانون بازار است. اما سوال اصلی این است که چه زمانی بهترین زمان برای فروش سهام سودده می‌باشد؟

زمانی که مقالات مربوط به فروش سهام را می‌گردیم؛ به واژه سودگیری برخور می‌کنیم. این واژه به معنی فروش سهامی است که قیمت آن بالاتر از قیمت خرید ماست. اما توجه داشته باشید تا زمانی که سهام را به فروش نرسانده‌‌اید؛ سود شما قطعی نمی‌باشد. چراکه قیمت سهام هر لحظه در حال تغییر می‌باشد. در اینجاست که به مفهوم اصلی سودگیری یعنی فروش سهام برنده می‌رسیم.

چه زمانی باید سودگیری کرد؟

روش‌های مختلفی برای نقطه گیری فروش و سودگیری وجود دارد. اولین گام این است که بازهم برسی کنید. بهتر است شاخص‌هایی همچون روند سهام در گذشته، حجم معاملات، تعداد خریداران و… را برسی کنید. با این کار می‌توانید الگوهایی به دست آورید که نزول و افول سهام را پیش بینی می‌کنند.

سودگیری در فروش بورس

معمولا سهام پس از رشد قیمت در سطحی متوقف شده در همان سطح شروع به نوسان می‌کند. در این زمان می‌توان استراتژی‌های متفاوتی به کار برد. اولین استراتژی این است که سهام را پس از رسیدن و تثبیت در سطح قیمتی جدید به فروش برسانید. این روش کمی محافظه کارانه است. همچنین می‌تواند در بلند مدت سود معقول از سرمایه گذاری‌ها را برای شما تضمین کند. اما باید توجه کنید که می‌تواند شما را از برخی فرصت‌های بورس محروم کند.

استفاده از کلید معاملات

کلید معاملات یکی از شاخص‌هایی است که می‌تواند ریزش سهام را پیش بینی کند. هر گاه چگونه در بورس سهام خرید و فروش کنیم؟ سهامی در حالی که حجم معاملاتی بالایی داشت سقوط کند؛ این شاخص می‌تواند یک زنگ هشدار باشد. افزایش حجم معاملات در روند منفی بیانگر آن است که سهام داران حرفه‌‌ای اقدام به فروش سهام‌های خود کرده اند. این کار انرژی سهام را کم می‌کند. چراکه سهام داران حرفه‌‌ای سرمایه زیادی دارند و با بیرون کشیدن آن، انرژی رشد را از سهام می‌گیرند.

نکته مهم دیگری که این شاخص می‌تواند به شما نشان دهد زمانی است که حجم معاملاتی سهام کاهش یافته اما قیمت آن بیشتر می‌شود. این بدان معنی است که سرمایه گذاران حرفه‌‌ای از خرید سهام دست برداشته اند.

استفاده از کلید قیمت سهم

حاصل تقسیم تعداد روزهای متوالی کاهش قیمت سهام بر تعداد روزهای متوالی افزایش قیمت سهام، شاخصی به نام NR ارائه می‌کند که در بسیاری از ارزیابی‌ها مورد استفاده قرار می‌گیرد. در صورتی که این شاخص افزایش یابد یعنی قیمت سهام قصد دارد در روزهای آینده روند متفاوتی به پیش بگیرد. این روند متفاوت همان کاهش قیمت و روند منفی است.

حجم بالا بدون رشد قیمت یکی دیگر از علامت‌هایی است که باید مورد توجه قرار دهید. زمانی که این اتفاق افتاد، باید سهام را به فروش برسانید.
به یاد داشته باشید که برای به دست آوردن نقطه سود گیری باید کل بازار نیز ارزیابی شود. به طور کلی می‌توان گفت اولین گام چه در خرید سهام و چه در فروش آن، تحلیل کل بازار است. بازار موثر‌ترین عامل بر قیمت سهم است. بنابراین بیاموزید ابتدا بازار و سپس سهم را تحلیل کنید.

فروش سهام از مهم‌ترین و اصلی‌ترین اصول یک سهام دار حرفه‌‌ای است. به طور کلی می‌توان گفت سهام داری که نمی‌داند چگونه از سهام خود سودگیری کند؛ اگر بهترین سهام دنیا را هم در دست داشته باشد؛ بازهم آن قدر موفق نخواهد بود. بنابراین قبل از اینکه بیاموزید چگونه یک سهام سود می‌دهد؛ بهتر است سودگیری از آن را بیاموزید. در این بین می‌توانید مقالات دیگر الف بورس همچون تحلیل بین بازاری چیست؟ ، انواع مجامع بورسی و هرآنچه باید بدانید، آموزش معاملات آتی سکه و سهام، آموزش معاملات آتی سهام و سکه و… را دنبال کنید.

سیگنال خرید و فروش سهام در بورس چیست؟

برای افرادی که در بازارهای مالی تازه فعالیت خود را آغاز کرده‌اند به شدت به دنبال سیگنال خرید و فروش سهام در بورس، ارز دیجیتال یا هر بازار دیگری هستند. بسیاری از افراد تنها از روی سیگنال‌هایی که دریافت می‌کنند معاملات خود در بازار بورس را استارت زده یا به پایان می‌رسانند. اما آن‌چه که حائز اهمیت است، درست یا غلط بودن سیگنال‌های دریافتی است که تا چه حدی می‌توانند سرمایه ما را رشد دهند یا برعکس. سیگنال بورس می‌تواند معاملات را در جهت درستی هدایت کرده یا موجب از دست رفتن سرمایه شود. پس آگاهی از منبع سیگنال بورس و صحیح بودن آن می‌تواند به نفع سرمایه‌گذاران باشد و از اهمیت بالایی برخوردار است و اگر سیگنال از محل اشتباهی دریافت شود قابل اعتماد نخواهد بود. سوال بسیاری از کاربران این است که چگونه سیگنال‌های کاربردی را از غیرکاربردی تشخیص دهیم؟ در ادامه می‌خواهیم تا موضوع سیگنال بورس و عوامل تأثیرگذار در آن را به صورت مفصل مورد بحث و بررسی قرار دهیم که البته بخشی از آموزش مقدماتی بورس است. پس اگر شما نیز به این موضوع علاقه دارید، با ما همراه باشید.

سیگنال بورس چیست؟

سیگنال یا «Signal» در لغت به معنای «علامت، نشان، راهنما، اخطار و آشکار» است. بر همین اساس مفهوم سیگنال در بازارهای مالی مانند بازار بورس و اوراق بهادار نیز به معنی علامت یا اخطاری است که توسط تحلیل‌گران ارائه می‌شود تا دیگر تریدرها بتوانند از روی علامت ایشان، اقدام به خرید یا فروش یک سهام خاص کنند. البته هر نوع خبر، شایعه و نظر می‌تواند یک سیگنال بورس محسوب شود و افراد، آن را مبنای معامله خود قرار دهند.

تصور کنید که یک تحلیل‌گر تکنیکال با بررسی نمودارهای یک گروه خاص از نمادها، تشخیص می‌دهد که سهام X در قیمت 1500 تومان برای خرید مناسب هست، ایشان همراه با اعلام کردن قیمت ورود به یک سهم، حد ضرر و اهداف سهم را نیز عنوان می‌کند. حالا افرادی بر طبق سیگنال این تحلیل‌گر، سهام X را خریداری می‌کنند و در صورت زیان، در حد ضرر مشخص شده به فروش می‌رسانند یا از آن سود می‌برند. بنابراین سیگنال بورس، انتشار اطلاعات آنالیزی و تحلیلی به دیگر افراد است تا بتوانند با استفاده از آن اطلاعات، معامله کنند. البته گاهی اخباری که از بازار بورس منتشر می‌شود نیز می‌تواند سیگنال خرید یا فروش معامله‌گران بورس باشد. پس سیگنال بورس را می‌توان هرگونه خبری در نظر گرفت که می‌تواند در زمان ورود یا خروج از سهام به ما کمک کند.

سیگنال خرید چیست؟

سیگنال‌هایی که برای خرید و ورود به یک سهم خاص در بورس اعلام می‌شوند، سیگنال خرید نام دارند. شما می‌توانید در قیمت ورود اعلام شده، سهام موردنظر را خریداری کنید. اگر شما خود یک تحلیل‌گر باشید و دوره آموزش بورس را بگذرانید، بررسی زمان ورود به سهام و خرید برای‌تان کار راحتی خواهد بود. اما اگر دانش تحلیل را فرا نگرفته‌اید، سیگنال‌های خرید می‌توانند برایتان کارساز باشند.

سیگنال فروش چیست؟

سیگنال‌هایی که برای فروش و خروج از یک سهم خاص اعلام می‌شوند، سیگنال فروش هستند. شما می‌توانید با دریافت سیگنال فروش، سهام موردنظر را از پرتفوی خود خارج کنید. البته در تحلیل‌های تکنیکال، می‌توان زمان ورود و خروج از سهام را به صورت بلندمدت مشخص کرد.

آیا می‌توان به سیگنال بورس اعتماد کرد؟

افراد مختلف مبناهای خاصی برای تحلیل دارند. برخی افراد از نمودارها برای دریافت سیگنال استفاده می‌کنند و برخی‌ دیگر، شرکت‌ها را به صورت بنیادین مورد بررسی قرار می‌دهند. بنابراین تمام سیگنال‌ها هم به یک سری سهام خاص اختصاص ندارند. ممکن است از یک منبع اعلام شود که بهتر است سهام n را خریداری کنیم و منبعی دیگر اعلام کند که سهام m بهتر است. اما سوال اصلی این است که چگونه می‌توان به این سیگنال‌ها اعتماد کرد؟ کدام‌یک بهتر از دیگری است؟

پاسخ قطعی به این سوال وجود ندارد. برخی از سیگنال‌ها سودهای خوبی را به همراه خواهند داشت، اما برخی دیگر از سیگنال‌ها هم در جهت پیش‌بینی شده حرکت نکرده و سودی که از آن انتظار می‌رود را نصیب سهامداران خود نمی‌کند. اما برخی از منابع به نسبت دیگر منابع موجود برای دریافت سیگنال بورس، کارنامه بهتری دارند. می‌توان این منابع را تست کرده یا از طریق جستجوهای مستمر پیدا کرده و ورود و خروج‌های خود را براساس آن‌ها انجام دهیم.

آیا تنها چگونه در بورس سهام خرید و فروش کنیم؟ دریافت سیگنال برای معامله در بورس کافیست؟

برخی از معامله‌گران طبق سیگنال‌های صحیح به پیش می‌روند و در بهترین شرایط به سهام موردنظرشان ورود می‌کنند، اما متأسفانه سود قابل توجهی را دریافت نکرده و رشد آن‌چنانی را شاهد نیستند. دلیل اصلی این موضوع را می‌توان کافی نبودن سیگنال در نظر گرفت.

در واقع، موضوع مهمتری از دریافت سیگنال خرید و فروش سهام در بورس وجود دارد و آن «مدیریت مالی» است. کسی که مدیریت مالی نداشته باشد، نمی‌تواند از سیگنال‌های صحیحی که دریافت می‌کند، سود آن‌چنانی ببرد. بنابراین هر فردی که وارد بازار بورس می‌شود باید بتواند سرمایه و سهام خود را مدیریت کند. اگر مدیریت نباشد سودی که از سیگنال‌ها دریافت می‌شود مقطعی است و همیشگی نخواهد بود.

چطور مدیریت مالی داشته باشیم؟

مدیریت کردن پرتفوی در بورس به اطلاعات نیاز دارد به همین خاطر هر فرد مبتدی که سرمایه خود را وارد بورس می‌کند، باید یک سری اصول اولیه مدیریت سهام خود را یاد بگیرد. اطلاعات مالی به افراد کمک می‌کند که ضررهای خود را کنترل کرده و در برابر اوضاع نابسامان بازار سرمایه خود را حفظ کنند. همچنین سود بردن از فرصت‌ها و سیگنال‌ها نیز در گرو مدیریت صحیح سرمایه قرار دارد.

برای مثال، پایه‌ای‌ترین اصول مالی که می‌تواند در مدیریت سرمایه ما نقش داشته باشد، شامل 3 مورد زیر است:

• مقدار سرمایه‌ای که باید به خرید سهام در بورس اختصاص داده شود 30 الی 50 ٪ کل مبلغ سرمایه خواهد بود. باقی سرمایه باید به عنوان پشتوانه در نظر گرفته شود.
• مبلغی که باید به خرید هر سهام اختصاص داده شود 10 الی 15٪ مبلغ سرمایه‌گذاری در بورس است. یعنی اگر شما کلا 15 میلیون از سرمایه خود را وارد بورس کرده‌اید، باید بین 1 تا 2 میلیون را به خرید هر سهم اختصاص دهید.
• بهتر است قبل از شروع هر معامله، حد سود و ضرر آن را مشخص کنید تا در صورت سود کردن، بتوانید سود را برداشت کرده و درصورت ضرر کردن هم، بتوانید مابقی سرمایه‌تان را حفظ کرده و از معامله خارج شوید. البته در معاملات بلندمدت، این مورد متغیر خواهد بود.

عوامل تأثیرگذار در صدور سیگنال بورس

سیگنال خرید و فروش سهام در بورس به منابع مختلفی بستگی دارد اما مسائلی که این منابع را ترغیب به سیگنال‌دهی می‌کنند، به قرار زیر هستند:

• افزایش حجم معاملات
• نوسانات قیمت
• روانشناسی بازار و درگیری احساسی معامله‌گران
• ارزش‌گذاری‌های نامتعارف

نوسانات سهام می‌تواند یکی از اصلی‌ترین موارد برای بررسی نمادها و سیگنال خرید و فروش سهام باشد. همچنین ارزش‌گذاری‌های نامتعارفی که برای برخی از نمادها انجام می‌شود، در تحلیل‌های بنیادین خبرساز خواهند بود. دیگر عوامل تأثیرگذار نیز با روش‌های تحلیل و بنیادی قابل اندازه‌گیری و پیش‌بینی هستند.

نرم افزار سیگنال بورس

به دلیل حجم زیاد اطلاعات در مورد بازار و انواع سیگنال سهام که روزانه از طریق رسانه‌های مختلف منتشر می‌شود، برخی از افراد با ارائه نرم‌افزارهایی کاربردی، برای این حجم از اطلاعات، یک فیلترینگ در نظر گرفته‌اند؛ به صورتی که نرم‌افزارها می‌توانند اطلاعات بازار را رصد کرده و قابل قبول‌ترین آن‌ها را طبق دستورالعامل‌های خود انتخاب کرده و در اختیار افراد قرار دهند. در حال حاضر چندین نرم‌افزار و اپلیکیشن سیگنال بورس و سیگنال سهام وجود دارد که شما می‌توانید آن‌ها را دریافت کنید. البته برخی از این نرم‌افزارها صرفا در جهت کاهش میانگین و برخی دیگر نیز در جهت اعلام سیگنال‌های ورود، خروج و اهداف سهام فعالیت دارند. شما می‌توانید بسته به نیازهای مدیریتی خود، کاربردی‌ترین این نر‌م‌افزارها را مورد استفاده قرار دهید.

سخن نهایی

دریافت سیگنال بورس، تنها در برخی از موارد بسته به منبع ارسال سیگنال سهام سودده هستند و در مسیر پیش‌بینی شده حرکت می‌کنند. این در حالی است که برخی دیگر از سیگنال‌ها، درست برعکس مسیر مشخص شده حرکت کرده و ضررهای بسیاری را به بار می‌آورند. در هر صورت نمی‌توان به منبع سیگنال خرده گرفت، چراکه ممکن است افراد دیگری به کمک همان سیگنال، نتایج بهتری را کسب کرده باشند. قبل از هرگونه خرید سهام (چه به کمک سیگنال و چه بدون کمک گرفتن از سیگنال‌ها) باید ابتدا دانش مالی خود را ارتقا دهید. در آموزش 0 تا 100 بورس سایت دلفین دلفین وست، می‌توانید این مدیریت را فراگرفته و با قدرت بیشتری در بورس فعالیت کنید.

برای یادگیری “مقدمات بورس” مسیر زیر را به شما پیشنهاد می‌کنیم:

ویژه سرمایه گذاران 100 میلیونی ؛ چگونه سبد سهام شما بیمه می شود؟

بورس 24 : اوراق اختیار فروش تبعی سبد سهام یا همان اوراق طرح بیمه پرتفوی سهام سازمان بورس (کمتر از ۱۰۰ میلیون تومان) از امروز شنبه ۲۱ آبان در نماد «سهام‌یار» آغاز و تا روز شنبه ۲۸ آبان ماه ادامه خواهد داشت. محمود گودرزی مدیر عامل شرکت بورس اوراق بهادار تهران درخصوص جزئیات این نماد و نحوه معاملات آن به بورس ۲۴ توضیحاتی داده است.

بورس24 : اوراق اختیار فروش تبعی سبد سهام یا همان اوراق طرح بیمه پرتفوی سهام سازمان بورس (کمتر از ۱۰۰ میلیون تومان) از امروز شنبه ۲۱ آبان در نماد «سهام‌یار» آغاز و تا روز شنبه ۲۸ آبان ماه ادامه خواهد داشت.

محمود گودرزی مدیر عامل شرکت بورس اوراق بهادار تهران درخصوص جزئیات این نماد و نحوه معاملات آن به بورس24 توضیحاتی داده است.

در مورد طرح بیمه سهام با نماد سهام یار کمی توضیح دهید.

سهامیار مشمول کسانی می شودکه پرتفوی ارزشی تا ۱۰۰ میلیون تومان دارند، یعنی کسی که پرتفوی بالای ۱۰۰ میلیون تومان دارد( از لحاظ ارزشی) ، مشمول این طرح نمی‌شود. حتی اگرسهامدار پرتفوی ۱۰۰ میلیون تومانی داشته باشد و در طول زمان ارزش پرتفوی آن هم افزایش پیدا کند، مهم آن تاریخی است که برای سنجش مبنا قرار گرفته است، مثلا درتاریخ چهارم آبان جاری، هرکس ارزش پرتفویی برابر یا کوچکتر از ۱۰۰ میلیون تومان داشته باشد، می‌تواند روز شنبه نماد سهامیار را خریداری کند.

آیا سهامداران می توانند پس از بیمه سهامشان، سهم های پرتفوی خود را جابجا کرده یا بفروشند؟

خیر، سهامداران پس از بیمه سهمشان به مدت یک ۱ سال سهام خود را نگهداری می کنند و ۲۰ درصد بازدهی می گیرد، اگر به هر دلیلی طی این مدت سهامدار حتی ۱ برگ سهم را هم بفروشد، دیگر عملا" مشمول اطلاعیه‌ای که بورس تهران درخصوص سهامیار داده است، نمی‌شود. سهامداران باید این پرتفوی را به مدت ۱ سال از آن تاریخ یعنی چهارم آبان امسال نگهداری کنند.

آیا تعداد سهام برای سنجش پرتفوی بیمه شده مهم است؟

مبنای شمولیت افراد در روز نخست مبتنی بر حجم سبد سهام نیست یعنی برای قرار داشتن در این طرح تعداد سهم‌هایی که در پرتفوی روز چهارم آبان است ضربدر قیمت پایانی روز چهارم آبان مبنا قرار می گیرد به زبان ساده فردی که مشمول هست و نماد سهام یار را به قبمت یک ریالی خریده از آن نقطه زمانی به بعد تعداد سهام روز اولش رصد می شود و در صورت فروش حتی یک برگه سهم ، منافع این طرح را از دست می دهد.در خصوص سهام های سبد سهام که در این طرح مشمول می شوند به صورت جزیی در اطلاعیه بورس تهران تشریح شده است.

در مورد سهام بازار پایه فرابورس چطور؟

طبق ضوابط اعلامی، نمادهای بازار پایه در این مدل نیستند. فقط بازار اول و دوم بورس و فرابورس

برآوردی شده است که چند درصد کل بازار سرمایه شامل افرادی که پرتفوی زیر ۱۰۰ میلیون تومان دارند، هستند؟

بخش عمده سهامداران جزء بازار که حدود ۹۵ تا ۹۶ درصد از سهامداران فعال در بازار سرمایه ما می باشند پرتفو‌های‌شان در همین محدوده است و این طرح بیمه، برای پوشش این طبقات سهامداری است.

پرتفوی سهامداران در صورت افت بازار و شاخص چگونه تضمین می شود؟ از طریق چه نهادی؟

ضامن ایفای این تعهدات بر اساس مصوبات ابلاغی از سوی هیات مدیره سازمان بورس و نیز سایر ارکان صندوق تثبیت بازار همین صندوق می باشد.اگر میانگین موزون سبد سهام سهامداران مشمول به شرط حفط سبد طی یکسال کمتر از ۲۰ درصد بازدهی داشته باشد و بازدهی موزون شده ‌سبدشان نسبت به نمادهایی که در پرتفو‌ی‌شان داشته‌اند، (در چهارم آبان) کاهش یابد. این تضمین ایفای تعهدات با صندوق تثبیت است. البته دقت کنیم که ، فاصله بازدهی موزون سبد افراد تا ۲۰ درصد حساب می‌شود و در صورت کمتر بودن به حساب این گونه سهامداران واریز خواهد شد.

سهامداران از چه تاریخی و چگونه می توانند نماد سهام یار را خریدارای کنند؟

سهامداران می‌توانند به صورت آنلاین و حضوری از طریق کلیه کارگزاری‌ها و شعب‌شان از فردا ۲۱ آبان ماه ۱۴۰۱ تا شنبه آینده یعنی ۲۸ آبانماه به مدت شش روز کاری این نماد را خریداری کنند، فقط سهامداران دقت فرمایند که مهلت قانونی همین ۶ روز است و تمدید نخواهد شد.

نحوه خرید در سامانه به چه صورت است؟

نحوه معامله در نماد سهم یار یک واحد ۱ ریالی خواهد بود و کل پرتفوی ۱۰۰ میلیون تومانی فرد را برای یک سال بیمه می‌ شود.البته بشرطی که عرض کردم.
در زمان خرید ،سهامداران تعداد و قیمت را ۱ ریال درج می کنند و گزینه خرید را می‌زنند و خرید انجام می‌شود و سبد سهام دارندگان پرتفوی زیر یکصد میلیون تومان بیمه می شودالبته اگر فردی که در چهارم آبان ماه پرتفوی بالای ۱۰۰ میلیون تومان داشته باشد و این نماد را خریداری کند مشمول این بیمه سبد سهام نخواهد شد.

نحوه پرداخت بازدهی ۲۰ درصدی توسط صندوق تثبیت بازار سرمایه به چه صورت است؟

مابه التفاوت بازدهی پرتفوی آن فرد مشمول تا ۲۰ درصد به شخص پرداخت می‌شود.هدف اصلی از اجرای این طرح بیمه سهام کاهش دغدغه افت بازدهی از سبدهای سهام زیر یکصدمیلیون تومان بازار سرمایه است تا حداقل بازدهی ۲۰ درصدی برای ایشان تضمین شود.